Центробанки на службе «хозяев денег» - Валентин Юрьевич Катасонов
Шрифт:
Интервал:
Закладка:
Кстати, есть немало других стран, где функции банковского надзора возлагаются не на центральный банк, а на специальные организации (банковские регуляторы). Среди таких стран – Канада, Дания, Швеция, Норвегия. Есть страны, в которых банковский надзор осуществляется совместно Центральными банками и специально уполномоченными регуляторами. Это Швейцария, Франция, Германия, США. Есть, конечно, страны, где банковский надзор осуществляется только Центробанком. Это, например, Австралия, Исландия, Ирландия, Италия, Португалия. Но я лично не знаю ни одной крупной страны, где бы, подобно России, центральный банк одновременно занимался выдачей кредитов коммерческим банкам, участвовал в капитале коммерческих банков и при этом монопольно выполнял функции банковского надзора. Трудно придумать более «питательную основу» для коррупции и злоупотреблений. Но кому-то и такого совмещения показалось мало. С 2013 года Банк России функционирует как финансовый мегарегулятор, распространяя свои щупальца на всю экономику. Таких Центробанков-осьминогов, занимающихся регулированием всего и вся (финансовые рынки, страховые компании, аудиторские фирмы и т. п.), в мире очень немного. Это в основном Центробанки на постсоветском пространстве (Армения, Грузия, Казахстан, Литва, Чехия, Эстония и некоторые другие). Но даже там Центробанки не участвуют в капиталах коммерческих банков.
Модель банковской и финансовой системы, которая сложилась к настоящему времени в России, порождает чудовищные «искажения стимулов» (как обычно пишут в учебниках по рыночной экономике). Проще говоря, она порождает чудовищную коррупцию. И дело не в отдельных руководителях (та же Набиуллина или любой другой человек на месте председателя Банка России). Никто из них не способен эффективно бороться с «издержками» функционирования указанной модели. Необходимо срочно отказаться от этой порочной модели. Что предложить взамен? – Да хотя бы китайскую модель, которая предельно проста, понятна и исключает «конфликты интересов».
В заключение хочу обратить внимание на ст. 3 Федерального закона о Центробанке России. В ней записано, что получение прибыли не является целью деятельности Банка России. В ст. 11 говорится о том, как определяется прибыль Банка России, а в ст. 26 определяется порядок использования прибыли. В момент принятия закона эта статья выглядела следующим образом:
«После утверждения годовой финансовой отчетности Банка России Советом директоров Банк России перечисляет в федеральный бюджет 50 % фактически полученной им по итогам года прибыли, остающейся после уплаты налогов и сборов в соответствии с Налоговым кодексом Российской Федерации. Оставшаяся прибыли Банка России направляется Советом директоров в резервы и фонды различного назначения».
Позднее в закон была внесена поправка, устанавливающая, что в бюджет перечисляется не 50, а 75 % прибыли. Наконец, в 2016 году был принят закон, устанавливавший перечисление 90 % прибыли Банка России в государственную казну.
Формулировка ст. 26 закона предрасполагает Банк России к тому, что получение прибыли все-таки является де-факто целью деятельности Центробанка. Вопреки декларации ст. 3 о том, что прибыль не является таковою целью. Каков бы ни был% прибыли, остающийся по закону в распоряжении Банка России, в абсолютном выражении он будет зависеть от общих объемов прибыли. Чем больше прибыль, тем больше, в частности, премии, которые выплачиваются руководителям и сотрудникам Банка России из фонда, формирующегося за счет прибыли. В лихие 90-е годы, как мне говорили бывшие работники Центробанка, премии были основной частью вознаграждения, которая выплачивалась сотрудникам Банка России. Особенно велика была премиальная составляющая у руководителей высшего звена. Кстати, вопросы оплаты труда работников (включая премии) решает сам Банк России (решения совета директоров), Минфин России в эту сферу деятельности Центробанка вмешиваться не имеет права. Вроде бы в последнее время пропорция между заработной платой и премиями в Банке России сдвигается все более в пользу заработной платы. Но мотив максимизации прибыли Центробанком подспудно присутствует. Это недопустимо.
Как же исправить ситуацию? Снова обратимся к зарубежному опыту. Например, к законодательству США, регламентирующему функционирование Федеральной резервной системы (Центробанка США). ФРС США ежегодно получает прибыль, измеряемую многими десятками миллиардов долларов. Как она используется? – За счет прибыли происходит формирование годового операционного бюджета ФРС; основная часть этого бюджета приходится на оплату труда сотрудников всех уровней (при этом закон определяет уровни оплаты для разных категорий). Кроме того, из прибыли выплачиваются дивиденды акционерам ФРС (таковыми являются банки, получающие фиксированные дивиденды в размере 6 % независимо от прибыли ФРС). Остальное перечисляется в федеральный бюджет.
Приведу пример распределения прибыли ФРС за 2010 год. Общий ее объем составил 81,69 млрд долл. Из этой суммы 1,58 млрд долл, было выплачено в качестве дивидендов акционерам, в доходную часть операционного бюджета ФРС поступило 0,88 млрд долл. Выплаты казначейству США составили 79,27 млрд долл.[210]
Примерно так же выглядит схема распределения прибыли у Народного банка Китая (НБК). Этому посвящена глава 6 «Финансовая отчетность» (статьи 37–39) Закона о НБК. Там также прописано, что за счет прибыли Центробанка осуществляется покрытие всех текущих расходов НБК и формирование необходимых резервных фондов, а все оставшееся перечисляется в государственную казну. Примечательно, что в законе предусмотрен даже случай, если финансовый результат деятельности НБК окажется отрицательным. В этом случае убытки Центробанка должны покрываться из государственного бюджета. Такой вариант в законе предусмотрен не случайно. Ведь конечной задачей НБК, согласно ст. 3 указанного закона, является «содействие экономическому росту». А такое содействие может предполагать выдачу Центробанком кредитов под низкий процент, что способно, в конечном счете, приводить к отрицательному финансовому результату для НБК. Тщательно выверенные формулировки закона о НБК действительно исключают возможность функционирования китайского Центробанка как коммерческой организации.
Федеральный закон о Центробанке России нуждается в серьезных доработках и исправлениях по многим направлениям. В том числе в доработках, призванных исключить возможность возникновения конфликта интересов на почве совмещения Банком России государственного управления и коммерческой деятельности.
Центробанк занялся бизнесом всерьез
Ноябрь 2017 года
То, что Центробанки занимаются бизнесом, – не новость. Бизнес, согласно толковым словарям, – деятельность, направленная на получение прибыли. Центральные банки и создавались ростовщиками (банкирами) ради того, чтобы приумножать свои прибыли.
